Предыдущая публикация
Экспертная оценка
Ветеран биржевой торговли Лари Пезавенто объясняет мощную
технику чтения биржевой ленты в своей книге «Принцип цены открытия: главный секрет Уолл-стрит». За многие годы наблюдения он заметил,
как первые сделки торговой сессии часто формируют уровни
поддержки или сопротивления для всей сессии. «Принцип цены открытия» имеет много применений на любом рынке, от фондового до
фьючерсного.
Для каких рынков лучше всего подходит принцип цены открытия
Хотя Лари Пезавенто сосредотачивается в своем исследовании на фьючерсах на Индекс S&P500, на большинстве ликвидных рынков он может также выгодно применяться, особенно когда имеют место внутридневные диапазоны.
Конечно, для рынка форекс его использовать несколько сложнее, ввиду его круглосуточной торговли, без каких-либо единых согласованных цен открытия и закрытия. Но даже в этом случае не менее эффективно для той же самой цели могут использоваться первые ценовые значения недели в понедельник.
Этот принцип может применяться многими способами, но показывает наибольшую эффективность, когда цена возвращается, чтобы протестировать цену открытия, сверху или снизу, после того, как был установлен утренний торговый диапазон. Этот процесс может занять от 30 минут до двух часов, в зависимости от волатильности рынка. Как только утренний диапазон будет сформирован, проведите три линии на 5- или 15-минутном графике через максимум и минимум диапазона, а также через цену открытия. Относительное позиционирование между этими уровнями дает всю полезную
информацию и торговые сигналы.
Самое простое применение происходит, когда цена восстанавливается к тем уровням в течение внутридневной сессии. Внимательно отслеживайте ценовые прорывы на маленьких масштабах, а также неудачные попытки, используя эти колебания как краткосрочные сигналы входа и выхода. Это проще, чем может показаться на первый взгляд, потому что вы ищете тот же самый тип действия, ожидаемый на поддержке или сопротивлении большего масштаба, т.е. ценовое расширение, когда уровень преодолевается или происходит толчок в противоположном направлении, когда уровень удерживается. Затем в игру входит максимум и минимум диапазона в качестве торговых фильтров, в зависимости от их местоположения относительно цены открытия.
Давайте взглянем, как это работает в двух обычных сценариях.
Диаграмма 1.
На графике QQQ выше мы видим, что цена 13 января 2015 года сделала гэп к отметке 102.54 и затем около 10:50 устроила ралли к уровню 103.62. Это ценовое действие устанавливает утренний диапазон, с минимумом колебания, совпадающим с ценой открытия. Затем в середине обеденного часа медленное снижение вызывает тестирование цены открытия. Цена отскакивает в течение 30 минут и затем разворачивается с повторным тестированием опорного центра около 13:20. Уверенный толчок вниз подтверждает прорыв поддержки, что приводит к стремительному внутридневному снижению.
Неудавшийся отскок в течение обеденного часа формирует медвежью модель «чашка с ручкой», что добавляет надежности для коротких позиций, взятых, когда цена нарушает цену открытия и минимум диапазона. Важно обратить внимание, что прорывы, приводящие к значительному внутридневному колебанию, часто могут продолжаться в течение нескольких дней, потому что преодоленные уровни продолжают действовать в качестве поддержки или сопротивления. Подобный подход применяется к прорыву цены открытия.
Диаграмма 2.
Цена акций «Gilead Sciences» сделала гэп 9 декабря, открывшись на отметке 103.50, и установила утренний диапазон между уровнями 102.28 и 104.47. Обратите внимание, что цена открытия расположена между максимумом первого колебания и минимумом сессии, формируя другую картину, нежели в примере с QQQ. В этом случае, нарушение цены открытия должно иметь меньший эффект, потому что барьеры для дальнейшего движению находятся выше и ниже нее.
Первый 5-минутный бар устанавливает утренний диапазон, но это не очевидно, пока он не будет успешно протестирован в течение приблизительно 45 минут в торговую сессию (отмечено красным кругом).
В свою очередь, следующий подъем тестирует цену открытия, приводя к ценовому прорыву, который добавляет больше 60 центов за следующие 10 минут. Цена четко останавливается у вершины диапазона, завершая бычью модель «чашка с ручкой» и устремляется вверх в сильном направленном толчке, который заполняет гэп и продолжает двигаться дальше, вплоть до закрытия сессии.
Эти три точки ценовых данных позволяют упорядочить обычный утренний хаос, давая вам возможность заключить первые сделки, в то время как большинство трейдеров изо всех сил пытаются оценить рыночный уклон. Это дополнительное понимание ценовой динамики обеспечивает вас четкое рыночное преимущество, добавляя хороший прогнозный элемент в очень краткосрочный временной период, и поддерживает вас на пути к доходности.
Заключение
Первые сделки дня на ликвидных рынках определяют узкий ценовой диапазон, который может действовать в качестве поддержки или сопротивления для всей торговой сессии. Этот принцип цены открытия имеет многочисленные применения, когда используется в сочетании с внутридневными торговыми диапазонами.
ForexMagazine
Следующая публикация
Нет комментариев